Phân tích kỹ thuật như là một thanh bảo kiếm sắc bén dành cho các chiến sĩ khi sung phong ra trận và là một phần quan trọng khi đầu tư. Một lưỡi kiếm kém chất lượng thì không thể nào chiến thắng quân thù. Thì PTKT cũng vậy, cũng không thể nào thu về lợi nhuận tối đa khi không nắm và không hiểu chúng. Hiểu được điều đó Coindaily HUB đã tổng hợp các thông tin tổng quan nhất cần nắm về phân tích kỹ thuật chứng khoán, coin qua bài sau, mời mọi người cùng theo dõi!
Coindaily HUB tổng quan phân tích kỹ thuật chứng khoán
Khái niệm PTKT chứng khoán là gì?
Phân tích kỹ thuật (Technical analysis hay viết tắt là TA) là một trong các phương pháp dự báo xu hướng giá của các loại tài sản trên sàn trong tương lai. Chúng sẽ dựa trên các dữ liệu giá và khối lượng giao dịch từ quá khứ để nhận định xu hướng tăng hay giảm sắp tới. Cụ thể ở đây, PTKT sử dụng các công cụ đồ thị như biểu đồ giá, các chỉ báo kỹ thuật nhất định. Từ đó nhằm xác định xu hướng và các mẫu hình phổ biến của thị trường, đầu tư vào những mã nào cho hiệu quả cao.
Trong khi phân tích cơ bản (Fundamental Analysis- FA) là tiến hành phân tích kết hợp nhiều yếu tố xung quanh giá của một tài sản. Thì phân tích kỹ thuật chứng khoán chỉ tập trung xem xét hành động giá cả trong lịch sử. Nhiều nhà đầu tư tin rằng lịch sử giá trên biểu đồ sẽ phản ánh được giá sắp tới sẽ tăng hay giảm. Do đó, PTKT được sử dụng như một công cụ để kiểm tra và dự đoán được nhiều người tin dùng.
Vai trò của phân tích kỹ thuật
Việc các nhà đầu tư ứng dụng các phân tích KT vào thị trường từ đó là đóng vai trò như một cố vấn. Để xem xét các biến động cung- cầu tài sản sẽ có tác động như thế nào đến giá và khối lượng giao dịch. Khi đã nắm rõ thì dễ dàng đưa ra các quyết định thời điểm hiện tại nên mua vào, nắm giữ hoặc bán ra.
Tuy nhiên, phương pháp TA này thường chỉ sử dụng để nhận định các tín hiệu trong ngắn hạn chứ không phải dài hạn, khác với đầu tư. Theo Coindaily HUB tìm hiểu thì các công cụ thường được sử dụng trong phân tích kỹ thuật chứng khoán bao gồm các loại sau:
- Căn cứ vào những mô hình giá có thể kể đến như: Mô hình tam giác tăng, mô hình tam giác giảm, mô hình tam giác cân
- Các chỉ báo kỹ thuật: Xu hướng giá, chỉ báo khối lượng- dao động, đường trung bình động, chuyển động trung bình hội tụ/phân kỳ.
Tổng quan phương pháp phân tích biểu đồ giá chứng khoán
Phân tích đường xu hướng
Trong Phân tích kỹ thuật chứng khoán có phân tích đường xu hướng (Trendline analysis). Đây là phương pháp xác định xu hướng chung của thị trường, thực hiện bằng cách vẽ các đường xu hướng lên biểu đồ giá. Cụ thể, nhà đầu tư vẽ đường xu hướng tăng (uptrend) bằng cách nối các đáy giá lên. Bên cạnh đó là đường xu hướng giảm (downtrend) bằng cách nối các đỉnh giá xuống.
Xu hướng tăng khi đó sẽ thể hiện sự lạc quan của nhà đầu tư vào thị trường. Còn ngược lại xu hướng giảm cho thấy tâm lý bi quan, giá có thể sẽ tiếp tục giảm. Việc xác định đúng xu hướng chung của thị trường giúp trader hoặc nhà đầu tư mở vị thế mua/bán đúng thời điểm và phương hướng.
Phân tích các mẫu hình nến
Phân tích các mẫu hình nến (Candlestick patterns analysis) chính là phương pháp phân tích biểu đồ nến Nhật Bản. Với mục đích nhằm để xác định xu hướng và các điểm đảo chiều của giá. Các mẫu hình nến tiêu biểu trong chứng khoán mà Coindaily HUB đã tổng hợp được như sau:
- Mẫu hình nến tiếp tục xu hướng: Three white soldiers, Three black crows
- Mẫu hình đảo chiều xu hướng: Hammer, Hanging man, Engulfing pattern, Doji, Shooting star, Inverted hammer,…
Ưu điểm của phân tích kỹ thuật chứng khoán mẫu hình nến là giúp xác định sớm các tín hiệu mua/bán và đảo chiều một cách trực quan. Tuy nhiên, cần kết hợp cùng các phương pháp PTKT khác để xác nhận tín hiệu.
Nghiên cứu về khối lượng giao dịch
Được biết đến với cái tên là Volume analysis, đây là phương pháp đánh giá mối tương quan giữa biến động giá và khối lượng giao dịch. Với nhiều điểm tham chiếu hữu ích, phân tích khối lượng, giúp NĐT củng cố nhận định về xu thế và mức độ mạnh yếu của xu hướng. Trong phần nghiên cứu khối lượng giao dịch sẽ có một số điểm cần lưu ý:
- Xu hướng tăng được xác nhận mạnh mẽ khi khối lượng giao dịch tăng cùng giá. Ngược lại xu hướng giảm đi kèm khối lượng lớn cho thấy bán tháo mạnh
- Khối lượng giảm mạnh khi giá tăng cao có thể là tín hiệu cảnh báo sớm xu hướng sắp đảo chiều. Bên cạnh đó là ngưỡng khối lượng quan trọng trước đó có thể trở thành hỗ trợ/kháng cự khi giá tiến đến gần.
Ứng dụng các chỉ báo trong phân tích kỹ thuật chứng khoán
Chỉ báo động (Oscillator indicators)
Là các chỉ báo giúp phát hiện sớm các tín hiệu mua/bán dự báo điểm đảo chiều xu hướng thị trường chứng khoán. Trader có thể kết hợp các tín hiệu từ chỉ báo động với xu hướng, hỗ trợ kháng cự để ra quyết định giao dịch chính xác hơn. Ứng dụng các chỉ báo động phổ biến này thường thấy như là:
- RSI: Chỉ báo dao động ngẫu nhiên giúp đo lường độ mạnh, yếu của các xu hướng
- Stochastic: Chỉ ra các vùng quá mua/ quá bán
- MACD: Cho tín hiệu mua/bán dựa trên điểm giao cắt 2 đường.
- CCI: Xác định thị trường là quá mua hay quá bán so với giá trung bình
Chỉ báo xu hướng (Trend Indicator)
Chỉ báo này được xem là loại giúp trader xác định được xu hướng chính của thị trường (tăng hay giảm) và đo lường sự mạnh yếu của xu hướng. Coindaily HUB có thể chỉ ra một số chỉ báo xu hướng phổ biến mà các nhà đầu tư hay trade hay sử dụng:
- Đường trung bình trượt (Moving Average – MA): Xu hướng rõ nét khi MA ngắn nằm trên/dưới MA dài.
- Đường Parabolic SAR (PSAR): Cho biết giá sẽ tiếp tục đi lên hay đảo chiều đi xuống.
- Chỉ số Directional Movement (ADX/DMI): Đo lường độ mạnh của xu hướng.
- MACD (Moving Average Convergence Divergence): Xác định xu hướng dựa trên điểm MACD cắt ngưỡng 0.
Các chỉ báo đảo chiều (Momentum oscillator)
Cuối cùng đây là nhóm chỉ báo giúp cảnh báo sớm cho trader biết thị trường chứng khoán sắp xảy ra đảo chiều xu hướng như nào. Vì thế việc kết hợp các chỉ báo đảo chiều sẽ giúp trader chủ động bắt đầu xu hướng mới sớm nhất. Một số chỉ báo có thể thấy phổ biến hiện nay trong phân tích kỹ thuật chứng khoán là:
- Momentum (MOM): Chỉ số này dương cho biết xu hướng tăng đang mạnh, âm ngược lại. Chuyển từ âm sang dương là tín hiệu mua và ngược lại.
- Chỉ báo Divergence (DIV): Khi giá mới cao hơn đỉnh cũ nhưng MOM lại thấp hơn đáy cũ → báo hiệu đảo chiều sắp xảy ra.
- Trung bình hội tụ/phân kỳ (MACD): Tín hiệu mua khi MACD cắt lên trên Signal line. Bán khi cắt xuống dưới Signal line.
- Chỉ báo MFI (Money Flow Index): Chỉ ra thị trường quá mua hay quá bán so với dòng tiền.
>>Đọc thêm: Phân Tích Đường Kháng Cự – Hỗ Trợ
Phân tích kỹ thuật chứng khoán xây dựng chiến lược giao dịch
Để các nhà đầu tư có được chiến lược giao dịch, điều đầu tiên cần xác định xu hướng chính bằng cách phân tích biểu đồ giá, MA, các chỉ báo xu hướng. Tiếp đến là việc xác định các ngưỡng hỗ trợ, kháng cự dựa trên ngưỡng giá đã bị test nhiều lần trước đó.
Khi này sẽ dựa trên xu hướng và ngưỡng chọn được, quyết định thời điểm, giá và phương hướng mua/bán phù hợp. Đồng thời sử dụng các công cụ hỗ trợ như: lệnh Stoploss để cắt lỗ, lệnh Take profit để thu lợi nhuận. Cuối cùng chúng ta cần thường xuyên cập nhật lại xu hướng, ngưỡng để có chiến lược tối ưu nhất.
Lưu ý khi áp dụng phân tích kỹ thuật chứng khoán
Mặc dù PTKT (TA) được sử dụng rộng rãi trong tất cả các loại thị trường hiện nay. Nhưng có một điều là nhiều chuyên gia nhận định đây là một phương pháp gây tranh cãi và không đáng tin cậy. Chúng thường được gọi là “lời tiên tri tự ứng nghiệm”, có nghĩa là vì ai cũng tin vào điều đó nên nó mới xảy ra. Chứ thực chất tự nó hay chỉ có một số ít người sử dụng thì lại không có độ chính xác cao.
Có nhiều ý kiến còn cho rằng trong bối cảnh thị trường tài chính phức tạp và có nhiều biến động. Nếu một số lượng lớn các trader và nhà đầu tư cùng dựa vào các loại chỉ báo như nhau để giao dịch. Chẳng hạn như các đường hỗ trợ hoặc kháng cự, thì hiển nhiên các chỉ báo đó khả năng cao trở thành hiện thực hơn.
Mặt khác, nhiều người ủng hộ việc áp dụng phân tích kỹ thuật chứng khoán là ưu việc hơn cả. Họ cho rằng mỗi nhà nghiên cứu biểu đồ có cách phân tích biểu đồ riêng và áp dụng một số chỉ báo có sẵn của mình. Điều đó có nghĩa là việc một số lượng lớn nhà đầu tư, trader cùng nhau sử dụng cùng một chiến lược nào đó là điều không thể xảy ra.
Kết luận
Thị trường luôn là một thứ gì đó bất định và khó nắm bắt, mỗi nhà đầu tư nên tìm hiểu và sử dụng kỹ năng của mình phù hợp. Như Coindaily HUB đã nhận định việc áp dụng PTKT cơ bản sẽ thường áp dụng cho dài hạn. Còn phân tích kỹ thuật chứng khoán có thể cung cấp thông tin sâu sắc liên quan đến thị trường trong ngắn hạn. Chúng ta hãy tiếp thu nhiều kiến thức để đưa ra cho mình những phương pháp hiệu quả nhất.
